據知情人士透露,全球商業太空龍頭SpaceX正在籌備一場近年來最受矚目的首次公開募股(IPO)。執行長伊隆·馬斯克(Elon Musk)計畫打破華爾街傳統劇本,將高達30%的發行股份分配給個人投資者,這一比例至少是常規IPO的三倍之多。
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顛覆傳統:馬斯克的「忠誠度」戰略
根據路透社報導,消息人士指出,這場預計估值高達1.75兆美元的股市首秀,展現了馬斯克對公司擁有者結構的強大意志。SpaceX寄望於由狂熱粉絲與忠實支持者構成的零售投資群,認為這群長期追蹤公司的投資人相較於機構法人,更不容易在上市初期進行「拋售獲利」,有助於股價長期穩定。
與以往銀行間廣泛競爭客戶的做法不同,SpaceX財務長Bret Johnsen向華爾街轉達了「針對性授權」的計畫。各參與銀行被分配到特定的區域或投資人池(稱為車道),而非全面性競爭。
全球銀行分工佈局
馬斯克親自挑選了多家全球頂級金融機構,分別負責不同區域與類型的零售分銷。摩根士丹利(Morgan Stanley)透過其E*Trade平台處理一般小型散戶,美國銀行(Bank of America)專注於美國國內的高淨值個人與家族辦公室。
市場熱度:可比二十年前的Google
SpaceX已在火箭發射領域取得主導地位,並成功將 Starlink(星鏈)從實驗計畫轉變為盈利的衛星網絡。這種將「科幻夢想轉化為現金流」的能力,讓投資人信心十足。
「這類型的投資機會是人生中難得的大事。」Liberty Hall Capital Partners管理合夥人羅恩·泰勒(Ron Taylor)表示:「這種狂熱程度可與二十年前Google上市時相提並論,這反映了投資大眾對馬斯克個人領導力的絕對信心。」
挑戰史上最大募資額
目前全球最大規模的IPO紀錄保持者為2019年上市的沙烏地阿美(Saudi Aramco),當時籌集了約290億美元。SpaceX的上市規模極有可能對此紀錄發起挑戰。
目前SpaceX、美國銀行及多數參與行庫均拒絕置評或尚未回應。知情人士提醒,該計畫目前仍屬機密階段,最終細節、規模與時程表仍可能根據市場狀況有所變動。
參考資料
路透社






