台股大盤指數近兩日狂飆，頻創新高，並攻上2萬5行情，專家指出，未來在政治壓力加劇下，美國降息空間超出市場預期，資金可望延續，操作上宜採「選股不選市」策略，電子業中以AI題材最具動能，而明年雲端服務類別產業、算力平台帶動伺服器相關需求，都有機會優於大盤。
國泰大中華基金經理人林靜怡指出，隨著對等關稅不確定性逐步解除，台股正式重啟多頭行情，美國目前正處於總體經濟「軟著陸」階段，表現為就業市場疲弱、美國公布8月非農就業數據僅增加2.2萬人遠低於市場預期，以及ISM製造業PMI連續6個月低於50，這些因素使聯準會（FED）9月降息機率大增，未來在政治壓力加劇下，降息空間可能超出市場預期，資金行情可望延續。
選股不選市策略 AI題材仍夯
在基本面方面，林靜怡認為，目前電子業中以AI題材最具動能，基金投資策略持續聚焦AI相關個股。明年各大雲端服務業者（CSP）資本支出年增率預估可達26%，Meta與Microsoft近期更上修預算。由OpenAI、Softbank、Oracle推動的大型算力平台「Stargate」星際之門計畫，也將帶動伺服器機架等相關需求；此外，OpenAI與博通合作開發自研AI晶片，博通更宣布取得100億美元XPU晶片大單，顯示AI需求仍在成長軌道上。雖然部分個股評價已高，但在AI受惠族群中，透過慎選標的，表現仍有機會優於大盤。
所有資訊內容僅供參考用途，不構成任何投資建議
◤年末最大線上旅展開跑◢
◤缺油腦袋易當機◢
